1 betaler hver gjeld likt
Når du har flere gjeld til å betale (et kredittkort her, et studielån der) kan du føle deg som en rockestjerne bare for å holde tritt med dem alle og dele opp oppmerksomheten din i mange forskjellige retninger. Som i en forstand er du! Tross alt, bør du alltid betale minst minimum på alle dine lån.
Les mer
Men hvis du har ekstra penger til å betale ned din gjeld, gjør du deg selv en dårlig service ved å dele den like mye. Gjeld med høyeste rente vokser raskest, så du bør fokusere musklene på de mest giftige gjeldene først.
Et hypotetisk eksempel: Du har $ 5000 gjeld spredt over tre kredittkort ($ 15.000 totalt) og kortene har renten på 15%, 20% og 25%, med en minimumsbetaling på $ 100 på hver. Du har $ 600 å sette mot alle dine kredittkort gjeld ($ 300 for minimumene og $ 300 ekstra). Hvis du legger den ekstra $ 300 mot kortene med høyeste renten først, vil du komme ut av gjeld ni måneder raskere enn hvis du deler opp det like mellom kortene, og du vil betale over $ 1, 300 mindre i interesse for totalt! Beløpet du legger til din gjeld er det samme, men bare å tildele det annerledes gjør en stor forskjell.
MER FRA LEARVEST: Er studentlånskrisen om å bli verre?
2 Falling for Flash "Salg" Nettsteder
Å kjøpe en frakk for $ 200 når den vanligvis selger for $ 500, er en god del - men bare hvis du planlegger å bruke $ 500 på en strøk, uansett. Hvis du bare kjøpte varen fordi du ble lokket inn av løftet om en avtale, har du nettopp blått $ 200, ren og enkel.
Les mer
Ikke la kuponger, salg og spesialtilbud få deg til å bruke mer enn du hadde tenkt, mens du leter etter at du sparer penger. Dette gjelder spesielt for flash-salgssider som bruker begrensede tilbud om å lokke kunder til å ta en snap-beslutning de kan angre senere.
Her er noen flere måter butikker forfører oss til å kjøpe, og hvordan vi ser gjennom dem.
3 hoppeforsikring
Forsikringsutbetalinger kan definitivt legge opp. La oss si at du bruker $ 30 i måneden på leietakers forsikring. Og $ 150 i måneden på bilforsikring. Og $ 200 i måneden på helseforsikring. Og $ 50 på livsforsikring. Og vi inkluderer ikke engang andre forsikringer som uføreforsikring eller reiseforsikring eller kjæledyr forsikring eller langsiktig omsorg forsikring.
Les mer
Det er forståelig nok fristende å spare penger på kort sikt ved å bare hoppe over mange av disse forsikringene. Noen typer kan ikke være riktig for deg, men hoppe over de du faktisk trenger (som leietaker- eller huseiers forsikring, helseforsikring, bilforsikring og livsforsikring hvis du har en familie) kan kjøre deg dypt inn i røde senere. Å velge hvilken forsikring du vil kjøpe handler om å vite hvor mye risiko du kan ta på. Hvis du hopper over helseforsikring og senere kommer opp på sykehuset, er du forberedt på $ 300 000 i medisinske regninger?
For en oversikt over ulike forsikringstyper og hvilke du gjør (og ikke!) Trenger, sjekk dette ut.
4 Paying Minimums på din gjeld
Å betale bare minimumene på lånene kan bety mer penger på kort sikt, men det betyr også å betale mye mer over tid.
La oss si at du hadde $ 5000 i kredittkortgjeld, med en rente på 20%. Hvis du gjorde minimumsbetalingen på $ 200 per måned, ville det ta deg 11 år og ti måneder å komme seg ut av den gjelden! Når alt er sagt og gjort, vil du betale mer enn $ 8 400, som er $ 3 400 ekstra over beløpet du lånte!
Les mer
Hvis du opped den månedlige betalingen til $ 500, vil du komme deg ut av gjelden nesten åtte år før. Du vil også spare nesten $ 2500 i rentebetalinger!
MERE FRA LEARNVEST: 15 måter å spare penger på familien din
5 Kjøp billige ting
Det er billig ... og så er det billig. Å kjøpe noe for nesten ingenting er ikke nødvendigvis en dårlig ting, men hvis du kjøper noe du har tenkt å bruke i lengre tid, bør du vurdere kvalitet i tillegg til pris.
Les mer
En enkel tommelfingerregel er å beregne kostnad per bruk. For eksempel, sammenlign å kjøpe et fint par sko for $ 100 som du vil ha på en eller to ganger, og et fabelaktig par jeans vil du ha på to ganger i uken i tre år. Skoene ville komme ut til omtrent $ 50 per slitasje, mens jeansene skulle komme ut til bare 32 cent per slitasje! Tilbring pengene dine der det vil få størst innvirkning.
Og for å finne ut nøyaktig hvilke klærinvesteringer som gir den beste følelsen, registrer deg for vår Priceless Style bootcamp - et 10-dagers program som vil hjelpe deg med å kjøpe bare det du virkelig trenger.
6 Hengende på dine pensjonsbetalinger
Hvis du ikke bidrar med noe eller svært lite til pensjonskonto som 401 (k) s eller IRA, har du mer penger å spille med nå. Men det er en kortfattet tilnærming, fordi tiden er din mest verdifulle allierte når det gjelder pensjonssparing.
Les mer
For eksempel kan du spare $ 5000 i året fra 25 år, slik at du kan pensjonere en millionær på 65 år, med ca 1, 4 millioner dollar i besparelser. Starter bare fem år senere, i alderen 30, vil redusere din bounty til mindre enn en million. Du vil miste ut over $ 440 000 i investeringsvekst bare fordi du ventet.
(Disse beregningene er basert på en forventet 8% avkastning.)
MER FRA LEARNVEST: Sjokkerende statistikk over kvinner og pensjon
7 Velge junk food
Hurtigmat er billigere enn sunn mat, ren og enkel. Det er en grunn til at fedmeforholdene er korrelert med fattigdom.
Dette er en trist situasjon, og det er urettferdig, men det er en realitet vi må jobbe rundt, men det er ikke så stor at McDonalds har hovedkontor. Å velge ram eller en cheeseburger kan spare penger (og la oss være ærlige, smake deilig) på kort sikt, men kan føre til langsiktige helseproblemer som hjertesykdom og diabetes. God helse er enda viktigere enn dollar tegn kan uttrykke, men selv dollar tegn ville være enige om at å ta vare på deg selv nå er en fin måte å redde deg selv i fremtiden.
8 Avgående advokatfradrag
Vi handler om å gjøre ting selv når vi kan, men noen ganger kan det ta negative konsekvenser å ta ekstremt DIY. Hvis du har barn, må du ha en oppdatert vilje - ikke å få en til å forlate familien din på et dårlig sted hvis himmelen forby, noe skjedde med deg, og det kunne koste dem tusenvis av dollar i rettenavgift. Enten du lager en enkel vilje for deg selv på et nettsted som LegalZoom eller betaler en advokat, sparer du ikke penger ved å hoppe over dette trinnet helt.
Her er hva du trenger å vite om når du kan håndtere din egen eiendom planlegging, og når du skal ringe en advokat.
